市场分析：2022中国航运租赁市场总结 – 全年成绩公布

2023-02-02 13:07来源： 克拉克森研究CRSL

1. 2022年末租赁资产余额与21年趋平；

2022投放额总计163亿美元，较21年下降12.3%

克拉克森统计2022年末中国前二十大租赁公司资产余额总计760亿美元，其中前十大租赁公司资产余额总计713亿美元（对比2021年709亿美元）。前十家租赁公司中有四家公司资产余额有所增加。另外，2022年前二十大租赁公司投放额总计163亿美元，前十家租赁公司中有三家租赁公司投放额有一定增长。（注：金额统计受到汇率波动一定程度的影响）

2.2022年中国租赁公司名下拥有船舶总吨量增长2.6%，为记录以来最低增速

克拉克森统计2022 年年末，中国租赁公司船舶总量为 2,703艘，共计 1.5 亿总吨，资产价值合1,254 亿美元。以总吨计，相较过去十年两位数的增速，2022年仅小幅增长2.6%。这一增速水平低于2022年全球船队和中国船东船队3.2%和5.9%的增幅。另一方面，由于集装箱船和散货船二手船舶价格的回调，租赁船舶以资产价值计同比下降7%。

3. 2022年中国租赁公司新增业务难度加大，

2023有望反弹

克拉克森统计2022 年全年，中国租赁公司新增租赁船舶 334 艘，资产价值合 141 亿美元，同比下降 40%。另外受租赁船舶租约到期和船东提前还船增加影响，同期退出租赁公司船队的船舶共计 315 艘，合 97 亿美元，同比上升 36%并呈逐年递增态势。

4. 租赁船型占比中，

集装箱船份额下降，LNG船份额增长

克拉克森统计以资产价值计，当前集装箱船占租赁船队比为26%，气体船占比16%（其中LNG船13%）。而在一年前租赁公司拥有的集装箱船份额一度高达35%（虽然也在一定程度上受资产价格波动影响）。中国租赁公司名下的集装箱船以8,000+TEU为主。

5. 汽车运输船新造和二手船项目成为亮点，

二手油轮项目增加，新造散货船项目稳定

克拉克森统计2022 年全年新增新造船租赁项目 154 艘共计 84 亿美元，同比下降 39%。2022 年新增新造船租赁项目主要为散货船、LNG 船以及汽车运输船，分别占到新增投资额的 35%，18%以及15%。同期新增二手船租赁项目 180 艘共计 57 亿美元，同比下降 42%。其中仅原油船、汽车运输船新增投资额超越 2021年水平。

6. LNG船融资性租赁为主导；

中小型散货船经营性租赁成为增长点

克拉克森统计2022 年全年，新增融资性租赁项目 227 艘共计 95 亿美元，同比下降 39%。其中仅气体船融资租赁投资额超越 2021年水平。同期新增经营性租赁船舶 107 艘共计 46 亿美元，同比下降 40%。新增经营性租赁主要为散货船以及汽车船，分别占到新增投资额的 52%以及 29%。

7. 2022年国内客户船舶租赁项目稳中有升，

自2013年以来首次超越海外客户

克拉克森统计2022 年全年，中国租赁公司与海外客户达成 146 艘船舶租赁合同，船舶资产价值共计 65 亿美元，同比下降 62%。与此同时，中国租赁公司与中国大陆客户达成 174 艘船舶租赁项目，合72 亿美元，十年来首次超越海外客户。

8. 2022年欧洲船东项目较过去五年均值下降66%；

23年欧洲客户将成为业务发展关键

2022年新增项目下降的主要原因为欧洲船东租赁项目的大幅减少，克拉克森统计全年与欧洲船东达成船舶项目404万总吨，合33.9亿美元。欧洲船东为中国租赁公司的最大客户市场，其中约一半来自与希腊船东的合作项目。在2017-2021年的五年间，中国租赁公司与欧洲船东共达成5948万总吨船舶租赁项目，年均1190万总吨。

9. 海外客户的减少使得有国际项目的租赁公司数量下滑至27家，金租公司市场份额稳定

克拉克森统计截至 2022 年年末，共收录 83 家中国租赁公司开展船舶租赁业务。海外客户的减少使得拥有国际船舶项目的租赁公司数量从2021年的47家减少至 27 家，而仅从事国内业务的租赁公司数量从37家上升至 56 家。83家租赁公司中金租公司共24家，以船舶资产价值计占比73.5%。

10. 绿色金融关注度增加，

新增替代燃料船舶占比从21年14%上升至20%

克拉克森统计2022年新增项目中有46艘船为使用替代燃料动力船舶，以总吨计占比为20%。当前租赁船队中共有201艘替代燃料船舶，有177艘船使用LNG作为替代燃料，其中86艘为使用LNG动力的LNG运输船；另外有12艘使用乙烷动力和6艘LPG动力的LPG船；5艘电池动力船和2艘LNG和电池混动船，船型为江海直达集装箱船和客船；1艘为进行生物燃料动力试验的18,000TEU集装箱船。

专栏主编